国际贸易论文栏目提供最新国际贸易论文格式、国际贸易硕士论文范文。详情咨询QQ:357500023

国际贸易政策不确定性对企业生产率的影响——基于中美贸易实证分析

论文编号:lw202006221312311791 所属栏目:国际贸易论文 发布日期:2020年07月01日 论文作者:无忧论文网

本文是一篇国际贸易论文,本文首先分析了我国所面临的国外贸易政策不确定性变化以及现阶段我国企业对美出口贸易的主要障碍。发现中国加入 WTO 之前美国对于中国商品出口的限制主要以关税壁垒的形式,加入 WTO 之后,美国更多的使用非关税壁垒对中国的出口贸易实施打压,其中技术性贸易壁垒使用更加广泛。由于加入 WTO 这一事件使得中国所面临的国外贸易政策不确定性的下降最为明显,所以本文使用加入WTO 之前的贸易政策不确定性来衡量加入 WTO 之后贸易政策不确定性的下降幅度。本文在实证部分借鉴 Handley and Lim?o(2013)的测算公式以及在稳健性检验部分借鉴 Feng(2014)和 Pierce and Schott(2016)的经验对贸易政策不确定性的下降幅度进行衡量,结果表明加入 WTO 之后,随着时间的增加贸易政策不确定性下降幅度越大。


第一章  绪论


第一节  研究背景

中国自加入世界贸易组织以来,自由的贸易环境使得中国进出口贸易呈现爆发式增长,2001 年加入世贸组织的当月出口额为 245.03 美元,进口额为 223.9 亿美元,据中国海关总署统计,2019 年 7 月出口额为 2215.3 亿美元,进口总额为 1764.8亿美元,较加入世贸组织的当月出口和进口分别增长了 804.1%和 688.21%。在 2008年金融危机之前中国对外贸易出口年增长率为 20.4%,而金融危机之后下降到7.4%,可见中国对外部的市场环境依赖性较大。

而美国作为中国最主要的贸易伙伴之一,其贸易政策的波动对中国经济的影响较大。中国“入世”之前美国所给予的最惠国待遇每年都要进行审议,在“入世”后,虽然美国长期给予了中国最惠国待遇,贸易政策不确定性有所下降,但是鉴于中美自身贸易发展的特点,贸易发展不平衡、对华反倾销、以及一些非关税壁垒的实施致使中美贸易一直处于摩擦状态下。深层次的原因是战后美国制造业成本不断升高,而包括中国在内的一些发展中国家基础设施不断完善,制造业较为成熟,劳动成本比较低廉,美国的一些制造业通过分包或者海外直接投资的方式将其产业链转移到发展中国家,而美国通过大量进口工业品来满足国内需要,致使制造业在美国的比重不断下降,其支柱产业逐渐演变为旅游业和农业,动摇了美国的全球霸权地位。特朗普上台以后,不断打着公平贸易的口号,实施一系列贸易保护措施,力求振兴美国制造业。这种以邻为壑的做法严重违反了中美之间的双边贸易条款更是违反了 WTO 的公平交易机制,对企业的经济活动产生了破坏性的影响。

在如今的后金融时代,各国为了自身利益最大化以及保护本国产业的角度出发,实施一系列较为隐蔽的贸易保护主义,致使全球经济处于低迷状态,全球分工秩序被破坏,全球价值链被中断,资源配置得不到合理利用等等一系列问题危及着全球贸易的发展。那么贸易政策不确定性是否对企业的生产率产生显著影响?贸易政策不确定性又是通过什么渠道影响企业的生产率?为了更好地解决以上问题,本文以中国加入 WTO 作为贸易政策不确定性变动的标志性事件并借鉴前人的做法从贸易政策不确定性下降的角度考察其对生产率的影响,从而为探究贸易政策波动的深层次原因,促使我国企业积极应对外部环境的变化提供一定的理论支撑。

.........................


第二节  研究意义

一、理论意义

新新贸易理论的代表人 Melitz(2003)将企业异质性纳入国际贸易的研究假设中,认为企业生产率的高低是企业决定是否出口的重要条件。新新贸易理论和以往的传统贸易理论有所不同,它将研究视角从宏观经济转移到了企业微观层面上来,对研究企业的生产决策起到了很好的借鉴作用。所以企业生产率的研究一直以来都是国际贸易领域的热门话题之一。自中国加入 WTO 以来,国内外越来越多的学者开始关注贸易政策不确定性这一话题,而有关企业的经营活动与国外贸易政策不确定性的关系,近几年才得到学者的关注。虽然现有文献针对中国出口企业的生产率做了诸多方面的研究,但是目前一方面针对贸易政策不确定性进行研究的文献不多,另一方面以往的文献大多是考察贸易政策不确定性对宏观经济的影响,鲜有文献考察贸易政策不确定性对微观企业的影响,特别是对企业生产率的影响。因此本文在前人研究的基础上,将一国的贸易政策与新新贸易理论相结合,选择从贸易政策不确定下降的视角深入考察其与生产率的关系,构建贸易政策不确定性影响企业生产率的理论机制,从而为研究企业生产率提供一种新的视角。

二、现实意义

在中国经济飞速发展的同时,现阶段各国纷纷效仿美国实施贸易保护主义,各种关税壁垒和非关税壁垒的实施打压着中国出口企业的生产积极性。从企业角度看,企业的生产率是衡量每单位投入的产出量,关乎着企业利润空间大小,从而构成了企业核心竞争力的一部分,所以企业的生产率对我国经济持续的发展有着不可小觑的作用。探究贸易政策不确定性对企业生产率的影响机制,不但有利于企业对外部环境的改变作出及时的生产调整,也有利于企业在未来作出更加合理的生产经营策略以防范外部政策不确定性风险的转移,最终实现企业出口持续稳定的增长提供一定的理论支撑。从政府角度来看,对国外贸易政策的变化作出及时的应对策略,不但有利于政府对中国宏观经济政策进行合理的调整,而且有利于政府对中国的贸易政策作出长期合理的规划以充分应对国际贸易新格局的变化,将威胁挑战变为难得的机遇,为寻求国际经贸合作平等地位提供了一定的理论基础。

图 1-1  研究路线图

.........................


第二章  文献综述


第一节  贸易政策不确定性的相关研究

贸易政策是一个国家根据本国的实际情况和客观环境制定的有关本国对外贸易的总体框架和理论结构  (佟家栋和王艳,2002)。其中 Handley(2013)认为加入世界贸易组织以来,中国所面临的贸易政策不确定性发生了较大的变化,且该变化对中国的社会福利和企业产生了不容小觑的影响。此后贸易政策不确定性这一话题被越来越多的学者关注。 

一、贸易政策不确定性的衡量

(一)关税变化的差值作为衡量 TPU 的指标

这一指标的构建主要源于 Pierce et al(2016).  他们利用美国对于中国非正常贸易伙伴关系而采用的最高关税上限(Columns 2  关税)与正常贸易伙伴关系而采用的 MFN 关税(Columns 1  关税)之间的差额作为 TPU 的衡量指标。在 1974 年以后,美国国会给予了这些“非市场经济国家”MFN 关税,在 20 世纪 80 年代以后,中美之间贸易关系的紧张使得此次关税减免被取消的可能性大幅上升,这种因 MFN 关税随时面临着被取消的可能性使得中国企业面临着巨大的不确定性,这种担忧一直在 21 世纪才消除。因此,从 20 世纪 80 年代以来,中国对美国的出口关税无较大变化,但中国企业所面临的潜在关税由第二栏关税下降至第一栏最惠国关税,据此,Pierce et al 利用 Columns 2  关税和 Columns 1  关税之间的差额构建TPU 指标。Feng et al.  (2017)认为中国加入 WTO 之前,美国每年召开议会讨论是否给予中国 MFN 关税,一旦中美贸易关系紧张,中国所面临美国平均进口关税高达 32%,而在加入 WTO 之后,中国永久享受正常贸易伙伴关系,美国所征收的只能是约束性关税。所以 Feng et al.利用这一差额作为贸易政策不确定的衡量指标。

..............................


第二节  企业生产率的相关研究

对生产率的研究一直以来都是国际贸易的热门话题。它通常被定义为单位时间内的产出量。生产率除了与企业的生产技术有关以外,还有企业的资本劳动比、制度环境、企业管理经验、企业家精神等有关。生产率的估计方法一般分为前沿分析和非前沿分析。前者主要用于宏观经济研究,前沿分析法源于索洛的经济增长理论。后者主要用于企业微观机制的研究。所以在对企业生产率进行测算之前,对以上方法进行梳理是很有必要的。本文首先对每一种方法的测算方式进行说明,然后基于每种方法进行相关的文献梳理。

一、DEA 法

Charnes et al.(1978)提出数据包络(DEA)方法,DEA 方法通过构造 Malmquist指数并和距离函数结合应用于企业产出分析。Fare(1992)用 Malmquist 指数的平均值来测算企业生产率的变化,并将企业生产率分解为技术进步本身的变化以及相对技术效率的变化两个部分。Fare 等(1994b)将 Malmquist 指数进行分解为要素再配置指数、相对技术效率的变化以及规模效率。此后,Ray 和 Desli(1997)对 Fare 等的模型进行了修正,但是此修正并没有得到 Fare 本人的认可。现在国内用数据包络法对生产率研究主要是基于 Ray 和 Desli(1997)的方法进行的。相对技术效率的测算方式为在企业的生产要素可以自由支配以及企业生产规模和报酬不变的情况下,从 t 期到 t+1 期每个决策单元的生产可能性集合到最佳生产前沿的距离。投入量在 t 和 t+1 的前沿产出量的比值反映了技术的进步。通过比较 t 期和t+1 期的投入在同一个生产前沿上的规模效率,可以解释规模报酬的变化情况。

章祥荪和贵斌威(2008)对我国 1979-2005 年的全要素生产率进行分解后发现我国企业的全要素生产率由于技术的进步有了明显的提高。各地区的技术水平差异比较大,所以生产率具有异质性的特点。牛洋和许学军(2019)通过对中国 14个省份应用 Malmq

1